証券取引税

証券取引税（STT）は、インドにおいて、認可された証券取引所を通じて取引される証券（商品および通貨を除く）の価値に対して課される税金です。2016年現在、受渡決済による株式取引の場合、税率は0.1%です。^[1]

STTは市場外取引や商品・通貨取引には適用されません。^[2]当初の税率は、受渡ベースの株式取引では0.125%、日中取引では0.025%に設定されていました。^{[3]税率はすべての}先物・オプション取引で0.017%に設定されていました。

STTは、2004年に当時の財務大臣P・チダンバラム氏によって、キャピタルゲイン税の脱税を阻止するために導入されました。ブローカーやトレーダーコミュニティからの長年の抗議を受けて、政府は2013年度予算でこの税率を引き下げました。デリバリーベースの株式取引に対する改訂後のSTTは、取引額の0.1%です。先物取引については、売り側のみの税率が0.01%に引き下げられました。株式オプション取引については、プレミアム額の売り側のSTTが0.05%に引き下げられました。その他の税制は変更されていません。^[4] STTは直接税です。^[5]

政府は2023年3月24日、2023年4月1日よりSTTを25％引き上げると発表した。先物（売り側）のSTTは現在の0.01％から0.0125％に、オプション（売り側）のSTTは0.05％から0.0625％に引き上げられる。^[6]

STTはインド連邦政府によって課税・徴収されます。^[7] STTは取引内容に応じて売主または買主が支払うことができます。 1956年証券契約（規制）法は、STTの対象となる証券取引を定義しています。^{[8] [9]}

STTの範囲

1956年証券契約（規制）法によれば、STTは以下の証券に適用されます。^[10]

• 株式会社またはその他の法人の株式、債券、社債、社債株、または同様の性質の他の市場性のある証券
• デリバティブ
• 集団投資スキームが当該スキームの投資家に発行するユニットまたはその他の証券
• 2002年金融資産の証券化および再構築ならびに担保権の執行に関する法律第2条(zg)に定義される担保受領書
• 株式性政府証券
• 証券の権利または利益
• 株式指向の投資信託

STTは市場外取引には適用されません。^[11]

STT計算

出典: ^[12]

2004 年財務法および 2008 年財務法 (2008 年 18 号) により改正された規定に基づき、取引所で実行される取引に対する STT は以下のとおりです。

シリアル番号	課税対象証券取引	2016年6月1日からの現在のレート	2023年4月1日からの新料金	支払先
1つの	証券オプションの売却	0.05%	0.0625%	売り手
b	オプションが行使される証券オプションの売却	0.125%	0.125%	買い手
c	証券先物の売却	0.01%	0.0125%	売り手

STT には サービス税、追加料金、教育税は適用されませんのでご注意ください。

• 「有価証券オプション」に係る課税有価証券取引の価額は、有価証券オプションの売却の場合には、オプション料とする。
• 「有価証券オプション」に係る課税対象有価証券取引の価値は、有価証券オプションの売却の場合、オプションが行使され、決済価格から権利行使価格を差し引いた金額とする^{[13] 。}

所得税とSTT

証券取引による利益または損失に対する課税は、株式/デリバティブの売買行為が投資活動に分類されるか、事業活動に分類されるかによって異なります。

STT の取り扱いは、これらの証券取引による所得が「キャピタルゲイン所得」の項目に含まれるか、「事業または職業の利益および収益」の項目に含まれるかによっても異なります。

シナリオ1: 収入キャピタルゲイン

これは、課税対象者が給与所得者、または他の事業もしくは専門職に従事しており、証券取引が主な事業ではない場合を指します。このような場合、証券取引による利益または損失は「キャピタルゲイン所得」として課税されます。

保有期間に応じて、利益または損失は短期キャピタルゲイン（STCG）または長期キャピタルゲイン（LTCG）として課税されます。保有期間が12か月以下の場合、利益はSTCGとして分類され、保有期間が12か月を超える場合、利益はLTCGとして分類されます。公認証券取引所を通じて売却され、 STTが支払われた株式がLTCGに該当する場合、10%の税率が適用されます。一方、当該株式のSTCGの場合、利益は15%の税率に、法第111A条に基づく 追加課税と教育税が加算されます。

シナリオ2: 事業または職業の利益と収益

これは、課税対象者の主な事業が証券取引である場合を指します。このような場合、利益または損失は事業所得として分類され、通常の所得税率で課税されます。

事業の過程において行われた課税証券取引に関して支払われたSTTは、所得税法第36条に基づき控除として認められます。2008年3月31日までは、支払われたSTTの額は所得税法第88E条に基づく還付として認められていました。しかし、2008年4月1日以降、第88E条に基づく還付は廃止されました。

参考文献

1. 「証券取引税の定義」。エコノミック・タイムズ。2016年10月10日。 2016年10月24日閲覧。
2. 「証券取引税とは？」フィナンシャル・エクスプレス、2019年11月17日。 2020年10月20日閲覧。
3. 「証券取引税とは何か？証券取引税の定義、証券取引税の意味」エコノミック・タイムズ。 2020年10月20日閲覧。
4. 「2013年度予算：政府は特定のセグメントの証券取引税を削減 - Indian Express」archive.indianexpress.com . 2020年10月20日閲覧。
5. 「証券取引税（STT） - Arthapedia」。arthapedia.in 。2020年10月20日閲覧。
6. 「STT増税2023」. Business Standard . 2023年3月24日閲覧。
7. “法務省”. 2015年12月15日時点のオリジナルよりアーカイブ。2015年7月1日閲覧。
8. 「税法と規則 > 法律 > 証券取引税」www.incometaxindia.gov.in . 2020年10月20日閲覧。
9. Barwar、Virendra (2019 年 7 月 30 日)。 「取引税stt」。税金じゃんかり。2020 年10 月 20 日に取得。
10. 「証券取引税とは」
11. 「STT - 証券取引税の基礎」IIFL . インド情報ライン. 2016年10月24日閲覧。
12. “NSE - National Stock Exchange of India Ltd”. 2011年10月7日時点のオリジナルよりアーカイブ。2025年1月7日閲覧。
13. 「2019-20年度連邦予算の主要なハイライト」。