中国招商資本

招商投資投資管理株式会社

ネイティブ名	招商局资本投资有限责任公司。
会社の種類	合弁事業
業界	投資管理
設立	2012 （2012年）
本部	深圳、広東省、中国香港
主要人物	ヴィンセント・ペン（会長）ジャン・グオ（CEO）
製品	プライベートエクイティベンチャーキャピタルファンドオブファンズ不動産
運用資産残高	430億米ドル（2023年1月）
オーナー	中国招商局集団（50%）GLP（50%）
従業員数	260（2020年）
Webサイト	www.cmcapital.com.cn​​​

招商局資本（CMC）（中国語：招商局资本、ピンイン：Zhāoshāngjú Zīběn）は、2012年に設立された中国のオルタナティブ投資会社で、深圳と香港に本社を置いています。現在は、招商局集団（CMG）とGLPの合弁会社（JV）です。

2021年6月、プライベート・エクイティ・インターナショナルは、過去5年間の資金調達総額に基づき、 CMCをアジア太平洋地域最大のプライベート・エクイティ・ファームにランク付けした。 ^{[ 1 ]}

2024年6月、チャイナ・マーチャンツ・キャピタルは、プライベート・エクイティ・インターナショナルのPEI 300ランキングで世界最大のプライベートエクイティファームの中で48位にランクされました。^{[ 2 ]}

背景

CMCはもともとCMGの投資部門でしたが、2012年に本格的なプライベートエクイティマネージャーとして正式に設立されました。 ^{[ 1 ] [ 3 ]}

2019年10月11日、GLPはCMGからCMCの株式の50%を買収すると発表しました。今後、CMCはCMGとGLPの共同経営となります。^{[ 1 ] [ 3 ] [ 4 ]}

2020年11月現在、CMCは7つの異なるセクターで37のプライベート・エクイティ・ファンドを運用し、260人の従業員を擁しています。最大のファンドは、 CMCのファンドに投資するファンド・オブ・ファンズである銀河エクイティ・インベストメント・ファンドです。ファンドの運用期間は一般的に7年間で、3～4年の投資​​期間、2～3年の売却期間、そしてオプションで1年間の追加期間が含まれます。^{[ 1 ] [ 3 ]}

CMCの資本は政府機関と民間企業の両方から調達されています。著名な投資家には、中国農業銀行、みずほ証券、ソフトバンクグループなどの金融機関が含まれます。^{[ 3 ]}

注目の取引

2019年11月、CMCとESRグループは、オーストラリアの資産に投資する3億5000万豪ドルの物流不動産ファンドであるESRオーストラリアロジスティクストラストを設立しました。 ^{[ 5 ]}

2022年11月、CMCは中国のデータセンター運営会社チンデータへの買収提案を検討していました。チンデータはナスダックに上場しており、ベインキャピタルの支援を受けていました。^{[ 6 ]} 2023年6月、CMCはベインキャピタルによるチンデータの民営化提案に対抗するため、34億ドルの買収提案を行いました。^{[ 7 ]} 2023年8月、チンデータはCMCよりもベインキャピタルの提案を受け入れ、31億6000万ドルの買収提案を採用しました。^{[ 8 ]}

参考文献

1. Lynn, Alex (2021年6月1日). 「PEI 300 2021: 中国のワンストップショップ」 . Private Equity International . 2024年1月20日閲覧。
2. 「2024 PEI 300 by Private Equity International - Infogram」 . infogram.com . 2025年3月19日閲覧。
3. Lynn, Alex (2020年11月12日). 「China Merchants Capital: The biggest PE firm you've never heard of」 . Private Equity International . 2024年1月20日閲覧。
4. 「GLPとチャイナ・マーチャンツ・グループ、チャイナ・マーチャンツ・キャピタルの共同経営に向けた戦略的投資提携を発表 | GLP」www.glp.com . 2024年1月20日閲覧。
5. Tan, Su-Lin (2019年11月12日). 「ESRとChina Merchants Capital Investmentが3億5000万ドルの物流委託を開始」 . Australian Financial Review . 2024年1月20日閲覧。
6. Cao, Dong (2022年11月1日). 「中国商人、ベイン傘下のチンダタへの買収提案を検討中、と情報筋が語る」 www.bloomberg.com . 2024年1月20日閲覧。
7. Cao, Dong (2023年8月7日). 「ベインキャピタル、チンデータによる非公開化取引に一歩近づく、と情報筋が語る」 www.bloomberg.com . 2024年1月20日閲覧。
8. Saini, Manya (2023年8月12日). 「中国のデータセンター運営会社Chingdata、31億6000万ドルで非公開化へ」ロイター.

外部リンク

• 公式サイト